Comparador ahorro pesos Colombia 2026
Descubre cuál instrumento de ahorro o inversión te genera mayor rentabilidad neta en Colombia. Comparamos cuentas de ahorro tradicionales, CDT (Certificados de Depósito a Término), fondos de inversión colectiva de liquidez, TES (Títulos de Tesorería) de corto plazo y fondos de gestión activa. El cálculo incluye retención en la fuente (19% para algunos, 8% para TES), gravamen 4×1000 y comisiones según tipo de instrumento. Inputs: monto invertido en pesos, plazo en meses, perfil de riesgo (conservador, moderado, agresivo). Output: rentabilidad bruta y neta para cada opción, comparativa visual, y recomendación según perfil.
Cuándo usar esta calculadora
- Persona con $500K-$10M que busca optimizar flujo efectivo sin riesgo de mercado
- Empleado que recibe bonificación y requiere comparar dónde invertir 3-6 meses
- Independiente evaluando dónde colocar reserva de emergencia por 12 meses
- Inversor conservador decidiendo entre rentabilidad fija vs fondos liquidez
- Empresario con excedente operacional comparando CDT vs TES según plazo
- Emprendedor planificando fondo semilla con horizonte 6-24 meses
Cómo funciona
3 min read¿Qué es un CDT?
Un CDT (Certificado de Depósito a Término) es un producto financiero donde inviertes dinero en un banco por un plazo fijo a cambio de una tasa de interés predeterminada. Ofrece rentabilidades entre 8-11% anual en Colombia, superiores a cuentas ahorro tradicionales. Es ideal para inversores que buscan seguridad y rendimiento predecible sin riesgo de mercado.
Cómo se calcula
El comparador estima la rentabilidad neta de cinco instrumentos de ahorro/inversión en Colombia tras aplicar impuestos y comisiones reglamentarias 2026.
Fórmula por instrumento
Cuenta Ahorro Tradicional
Rentabilidad bruta = Monto × (Tasa % / 100) × (Plazo / 12)
Retención en la fuente = 0% (exenta para personas naturales hasta $34.5M anuales)
Gravamen 4×1000 = Monto × 0.004 × (Plazo / 12)
Rentabilidad neta = Rentabilidad bruta - Gravamen 4×1000CDT (Certificado de Depósito a Término)
Rentabilidad bruta = Monto × (Tasa % / 100) × (Plazo / 12)
Retención en la fuente = Rentabilidad bruta × 8% (Resolución DIAN, personas naturales)
Comisión banco = Rentabilidad bruta × 1% a 2% (según cliente y plazo)
Gravamen 4×1000 = Monto × 0.004 × (Plazo / 12) [exento si cliente preferente]
Rentabilidad neta = Rentabilidad bruta - Retención - Comisión - GravamenFIC Liquidez (Fondo Inversión Colectiva)
Rentabilidad bruta = Monto × (Tasa % / 100) × (Plazo / 12)
Retención en la fuente = Rentabilidad bruta × 19% (impuesto a ganancias ocasionales)
Comisión administradora = Rentabilidad bruta × 0.5% a 1.2% anual (promedio 0.75%)
Comisión custodio = Rentabilidad bruta × 0.05% a 0.1%
Gravamen 4×1000 = Monto × 0.004 × (Plazo / 12)
Rentabilidad neta = Rentabilidad bruta - Retención - Comisiones - GravamenTES (Títulos de Tesorería) Corto Plazo
Rentabilidad bruta = Monto × (Tasa % / 100) × (Plazo / 12)
Retención en la fuente = Rentabilidad bruta × 8% (tasa diferenciada TES)
Comisión broker/banco = Rentabilidad bruta × 0.5% a 1% (si se vende antes vencimiento)
Gravamen 4×1000 = Monto × 0.004 × (Plazo / 12) [exento si vencimiento]
Rentabilidad neta = Rentabilidad bruta - Retención - Comisión - GravamenFondo de Gestión Activa
Rentabilidad bruta = Monto × (Tasa % / 100) × (Plazo / 12)
Retención en la fuente = Rentabilidad bruta × 19% (ganancias ocasionales)
Comisión administradora = Rentabilidad bruta × 0.8% a 1.5% (promedio 1.2%)
Comisión custodio = Rentabilidad bruta × 0.1% a 0.2%
Gravamen 4×1000 = Monto × 0.004 × (Plazo / 12)
Rentabilidad neta = Rentabilidad bruta - Retención - Comisiones - GravamenEjemplo práctico
Supuestos:
| Instrumento | Tasa | Bruto | Retención | Comisión | 4×1000 | Neto | % Neto |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Cuenta ahorro | 2.5% | $25.000 | $0 | $0 | $4.000 | $21.000 | 2.1% |
| CDT | 10% | $100.000 | $8.000 | $1.500 | $4.000 | $86.500 | 8.65% |
| FIC liquidez | 5% | $50.000 | $9.500 | $625 | $4.000 | $35.875 | 3.59% |
| TES corto plazo | 8% | $80.000 | $6.400 | $800 | $4.000 | $68.800 | 6.88% |
| Fondo activo | 7% | $70.000 | $13.300 | $1.050 | $4.000 | $50.650 | 5.07% |
Resultado: CDT genera $86.500 netos (8.65% EA), 4× más que cuenta ahorro. TES es segunda opción ($68.800, 6.88%).
Limitaciones y notas
1. Tasas ilustrativas: Las tasas varían por banco, plazo, volumen y coyuntura de mercado 2026. Consulta con tu entidad.
2. Retención personalizada: La retención en la fuente depende de tu nivel de ingresos y obligación tributaria (DIAN). Pueden aplicarse tasas diferenciales.
3. Comisiones: Varían significativamente. Bancos grandes ofrecen comisiones reducidas a clientes preferentes. Fondos de inversión cobran más.
4. Gravamen 4×1000: Se aplica por egreso de efectivo. Algunos productos (CDT cliente preferente, TES vencimiento) pueden estar exentos. Verifica con tu banco.
5. Volatilidad FIC/Fondos: Rentabilidad histórica no garantiza futura. Fondos de gestión activa exponen a riesgo de mercado.
6. Liquidez: Cuenta ahorro (inmediata), FIC (1-2 días), CDT y TES (requieren venta en bolsa o esperar vencimiento).
7. Inflación: Estas tasas son nominales. Con inflación 2026 estimada 3-4%, rentabilidad real es menor.
8. Plazo: Tasas más altas para CDT y TES a mayor plazo. Comparador asume tasa plana por simplicidad.
Recomendaciones según perfil
La mejor opción depende de tu horizonte temporal, necesidad de liquidez, monto invertido y nivel de confianza en el gestor.
Preguntas frecuentes
¿Qué es un CDT y cuánto rinde vs cuenta ahorro?
CDT (Certificado de Depósito a Término) es un título de renta fija emitido por bancos. Rinde 8-11% anual vs 1-3% cuenta ahorro. A cambio, tu dinero queda inmovilizado hasta vencimiento (30 días a 3 años). Neto de impuestos, CDT rinde ~3-4× más.
¿Cuánta retención en la fuente me descuentan?
CDT y TES: 8% sobre ganancias (DIAN 2026). FIC y fondos gestión activa: 19% (ganancias ocasionales). Cuenta ahorro: 0% si eres persona natural con ingresos < $34.5M anuales. La retención se calcula sobre la rentabilidad, no el monto.
¿Qué es el gravamen 4×1000 y cuándo se aplica?
Gravamen de $4 por cada $1.000 en movimientos de dinero (egreso bancario). Se aplica en transacciones, pero muchos productos de ahorro e inversión están exentos si vences la inversión. Clientes preferentes suelen tener exención total. Consulta con tu banco.
¿Es mejor un FIC de liquidez o un CDT de corto plazo?
CDT suele ser mejor si confías en la tasa fija: ~8-10% neto anual. FIC liquidez ofrece mayor flexibilidad (puedes sacar en 1-2 días) pero menor rentabilidad (~3-5% neto) y más comisiones. Si necesitas dinero en < 3 meses, FIC. Si puedes esperar 6-12 meses, CDT.
¿Qué ventajas tienen los TES?
TES (Títulos de Tesorería del Estado) ofrecen: seguridad garantizada por estado colombiano, retención menor (8% vs 19%), posibilidad de vender antes de vencimiento en mercado secundario, comisiones bajas. Rentabilidad 2026: 7-9% anual. Ideales para perfil moderado.
¿Puedo sacar mi dinero antes si lo necesito?
Cuenta ahorro: sí, inmediatamente. FIC: sí, en 1-2 días (rescate). CDT: solo si lo vendes al banco (puede perder rentabilidad) o esperas vencimiento. TES: puedes vender en bolsa antes de vencimiento (precio depende del mercado). Fondos: rescate en 1-5 días según fondo.
¿Debo tener en cuenta la inflación?
Sí. Si inflación 2026 es 3.5% y CDT rinde 10%, tu ganancia real es ~6.5%. Cuenta ahorro a 2.5% genera pérdida real (-1%). Siempre compara tasas ajustadas por inflación esperada, no solo nominales.
¿Qué es comisión administradora en FIC y fondos?
Comisión anual que cobra el gestor del fondo por administrar tu dinero. Típica: 0.75-1.5% anual (se descuenta de la rentabilidad). A mayor comisión, menor rentabilidad neta. Revisa el prospecto del fondo antes de invertir.
¿Cuál es el monto mínimo para invertir?
Cuenta ahorro: $1.000. CDT: $100.000 mínimo típico (algunos bancos $50K). FIC: $500.000 a $1M inicial (depende del fondo). TES: $500.000 a $2M. Fondos gestión activa: $1M a $5M. Consulta con bancos; hay excepciones.
¿Qué pasa si invierto por más de 1 año?
Tasas suelen ser mejores a mayor plazo (CDT 12+ meses rinde más que 6 meses). Pero pierdes liquidez. La inflación también afecta más. Nuestro cálculo ajusta la rentabilidad al plazo elegido. Simula diferentes períodos para encontrar el óptimo.