Finanzas

RAIS vs Prima Media Colombia

Q: ¿Cuál es la diferencia principal entre RAIS y RPM?

**RAIS (fondos privados):** tu pensión depende de capital acumulado + rendimientos. Variable, sin límite edad jubilación legal, pero exige capital mínimo (~$1.4M 2026). **RPM (Colpensiones):** pensión fija basada en promedio salarial + semanas (requiere 1.300). Garantía estatal, edad jubilación legal (H:62, M:57), pero menor flexibilidad. RAIS ofrece rendimientos potenciales; RPM, seguridad garantizada.

Q: ¿Puedo trasladarme de RAIS a RPM? ¿Hay límite de edad?

Sí, pero solo en **ventana de traslado:** hombres 35-47 años, mujeres 32-42 años. Si ya pasaste esa ventana, quedas en RAIS permanentemente. Además, debes tener **1.300 semanas cotizadas en total** (RAIS + RPM) para acceder RPM. Esta calculadora te dice si cumples ambas condiciones.

Q: ¿Qué pasa si no tengo 1.300 semanas para RPM?

Debes seguir en RAIS o completar semanas. Cada semana adicional toma ~1 año cotizando tiempo completo. Si faltan 650 semanas, necesitas ~12.5 años más. Mientras tanto, capital RAIS sigue creciendo con rendimientos, lo que puede ser más conveniente que esperar a completar semanas.

Q: ¿Cómo se calcula la pensión en RAIS?

Pensión RAIS = Capital acumulado a jubilación / Factor de anualidad. El capital crece con tus aportes mensuales + rendimientos compuestos. El factor de anualidad depende de tu edad de jubilación y expectativa de vida (típico: 20-30 años de retiro). Si capital es alto y jubilación es tardía, pensión RAIS es mayor.

Q: ¿Cómo se calcula la pensión en RPM (Colpensiones)?

Pensión RPM = Salario promedio últimos 10 años × (Semanas cotizadas / 1.300) × Factor prestacional (~0.65). Máximo: 80% del salario promedio. Se reajusta automáticamente cada año por UPC (indexación). Ejemplo: promedio $2.8M, 1.300 semanas → pensión ~$1.82M, garantizada.

Q: ¿Qué rendimiento debo esperar en RAIS?

Histórico 2015-2025: fondos conservadores RAIS rendían 5-7% anual en promedio. 2026: estimación 6.5% es razonable, pero depende tipo de fondo, ciclo mercado y comisiones AFP. Rendimientos NO son garantizados; volatilidad es riesgo. Esta calculadora permite ajustar según tu perfil de riesgo.

Q: ¿Qué es el factor de anualidad en RAIS?

Factor que divide tu capital para obtener pensión mensual. Refleja cuántos meses podrías vivir en retiro (expectativa de vida - edad jubilación) × 12. Ejemplo: si jubilación 62 años, expectativa 85 años → ~23 años × 12 = 276 meses aprox. Capital $150M / 276 ≈ $543k/mes. Factor considera también tasas de descuento (interés retiros).

Q: ¿Qué es la ventana de traslado y cuándo vence?

Ventana = período legal para cambiar de régimen. **Hombres:** 35-47 años (tienes 12 años para decidir). **Mujeres:** 32-42 años (10 años). Tras vencer, quedas en régimen actual permanentemente. Ejemplo: si eres hombre 48 años, ya NO PUEDES trasladarte. Esta calculadora te avisa si estás en ventana activa.

Q: ¿Cómo afecta la inflación mi pensión RAIS vs RPM?

**RAIS:** no tiene reajuste automático (depende rendimientos reales). Si inflación es 3.5% anual, tu pensión pierde poder adquisitivo. **RPM:** se reajusta automáticamente cada año por UPC, siguiendo inflación oficial. Ejemplo: pensión RPM $1.82M hoy será ~$2.5M en 10 años si inflación es 3.5% anual. Esta calculadora muestra RPM ajustada en pesos hoy para comparar.

Q: ¿Qué pasa con mi dinero RAIS si muero antes de jubilarse?

**RAIS:** capital acumulado es **heredable**. Tus beneficiarios reciben lo que quedó. **RPM:** NO es heredable; Colpensiones paga pensión viudez/orfandad a dependientes (reducida). RAIS ofrece más seguridad patrimonial; RPM, cobertura familiar automática. Valida tus necesidades de protección dependientes.

Calculadora Gratis · Privada

Datos actualizados: 28 abr 2026 · Fuente: DIAN, Colpensiones, Superintendencia Financiera

Revisado por: Martín Rodríguez (política editorial ) · Última revisión: 10 jun 2026

Edad actual (años)*

Género*

Salario mensual actual ($)*

Semanas cotizadas acumuladas*

Capital acumulado RAIS ($)*

Aporte mensual RAIS ($)

Rendimiento anual esperado RAIS (%)*

Salario promedio últimos 10 años ($)*

Expectativa de vida (años)*

Inflación esperada anual (%)*

¿Te resultó útil esta calculadora?

En Colombia puedes elegir entre RAIS (fondos de pensión privados con capital variable) o RPM (Colpensiones, prestaciones definidas). Esta calculadora compara tu pensión estimada en ambos regímenes, considerando edad actual, salario, expectativa de rendimientos anuales y semanas cotizadas. RAIS no exige 1.300 semanas pero sí capital mínimo. RPM garantiza pensión fija. Valida si estás en ventana de traslado (35-47 hombres / 32-42 mujeres).

Última revisión: 9 de junio de 2026 Verificado por Martín Rodríguez Fuente: DIAN - Renta y complementarios 2026, Colpensiones - RPM y traslados, Superintendencia Financiera - Regulación AFP, Ministerio del Trabajo - Pensiones Colombia, Banco de la República - Inflación y UPC histórica 100% privado

En Colombia puedes elegir entre RAIS (fondos de pensión privados con capital variable) o RPM (Colpensiones, prestaciones definidas). Esta calculadora compara tu pensión estimada en ambos regímenes, considerando edad actual, salario, expectativa de rendimientos anuales y semanas cotizadas. RAIS no exige 1.300 semanas pero sí capital mínimo. RPM garantiza pensión fija.

Cuándo usar esta calculadora

Afiliado RAIS decidiendo si trasladarse a Colpensiones en ventana legal
Afiliado RPM comparando garantía de prestación definida vs rendimientos RAIS
Asesor financiero validando opción más conveniente por perfil de riesgo
Trabajador independiente eligiendo régimen al afiliarse
Planificación jubilación: capital proyectado RAIS vs ingreso fijo RPM
Análisis impacto inflación en pensión RAIS vs reajuste RPM

Cómo funciona

4 min read

¿Qué es RAIS en Colombia?

RAIS es el régimen de pensiones de ahorro individual con solidaridad donde el trabajador acumula capital en una cuenta propia administrada por fondos privados. Los rendimientos varían según el desempeño del mercado y el fondo elegido. A diferencia de Colpensiones, la pensión depende del saldo acumulado y la expectativa de vida al jubilarse. Si ya elegiste RAIS y querés ver qué rendimiento histórico están ofreciendo los distintos multifondos, la calculadora de rendimiento de fondos de pensiones obligatorias RAIS en Colombia compara Porvenir, Protección, Colfondos y Old Mutual por perfil de riesgo.

Cómo se calcula RAIS vs RPM en Colombia

Esta calculadora compara dos regímenes de pensión colombianos con lógica 2026:

Régimen RAIS (Fondos Privados)

Capital acumulado a jubilación:

Inicia con capital actual acumulado

Suma aportes mensuales (si existen) hasta edad jubilación

Aplica rendimiento anual esperado compuesto mensualmente

Fórmula: C_final = C_0 TOK0 [((1 + r/12)^(meses) - 1) / (r/12)]

Donde r = rendimiento anual esperado, meses = años hasta jubilación × 12

Edad jubilación RAIS:

Sin límite legal fijo; depende disponibilidad capital

Aquí: edad actual + 25 años (modelo conservador)

Requisito capital mínimo: $ 1,393,044 (2026 aprox., UPC)

SIN requisito 1.300 semanas (ventaja vs RPM)

Pensión mensual RAIS:

Método anualidad actuarial (más usado Colpensiones para traslados)

Pensión_RAIS = (Capital_final) / (Factor_anualidad)

Factor_anualidad ≈ (12 × (Expectativa_vida - Edad_jubilación)) × (1 + TIR_retiros)^-0.5

TIR retiros ≈ rendimiento anual esperado / 2 (conservador)

Ejemplo: Capital $ 150M, edad 62, expectativa 85 → factor ~270 → pensión ~$ 555.556 mens.

Régimen RPM (Colpensiones - Prima Media)

Edad jubilación RPM:

Hombres: 62 años (incremento gradual vigente hasta 2027)

Mujeres: 57 años (incremento gradual vigente hasta 2025)

Base: Ley 797/2003, Acto Legislativo 005/2003

Requisito semanas:

1.300 semanas cotizadas obligatorio para acceder RPM

Quienes no cumplen: deben permanecer RAIS o completar semanas

Pensión mensual RPM:

Fórmula: Pensión_RPM = Salario_promedio × (Semanas_cotizadas / 1.300) × Factor_prestacional

Salario promedio: últimos 10 años (120 meses), revaluado UPC

Factor prestacional ≈ 0.65 (para 1.300 semanas; aumenta con semanas adicionales)

Máximo: 80% salario promedio

Ejemplo: Salario promedio $ 2.8M, 1.300 semanas → Pensión ~$ 1.484.000

Traslado RAIS a RPM

Ventanas por género (vigentes 2026):

Hombres: 35-47 años (máx. 12 años para elegir)

Mujeres: 32-42 años (máx. 10 años para elegir)

Tras ventana: obligatorio permanecer en régimen actual

Viabilidad traslado:

Solo si cumplen 1.300 semanas cotizadas EN TOTAL (RAIS + RPM)

Si faltan semanas: calculadora estima cuántas faltan

Costo traslado: comisión aprox. 5-10% capital (asume empleador/trabajador)

Ajuste Inflación RPM

Pensión RPM reajusta anualmente por UPC (indexación oficial)

Para comparar en "$ hoy": Pensión_RPM_hoy = Pensión_RPM / (1 + Inflación)^(años_hasta_jubilacion)

RAIS: rendimiento esperado ya amortiza inflación parcialmente

Fórmula Resumida

Variable	RAIS	RPM
Capital/Base	Capital acumulado + aportes + rendimientos	Salario promedio 10 años
Edad jubilación	25+ años hoy (flexible)	H:62, M:57 (legal)
Requisito	Capital mín. ~$1.4M	1.300 semanas
Pensión	Capital/Factor_anualidad	Promedio × (Semanas/1.300) × 0.65
Traslado	H:35-47, M:32-42 años	Requiere 1.300 semanas
Reajuste	Potencial rendimiento RAIS	Automático UPC

Ejemplo Cálculo Completo

Datos:

Edad actual: 40 años (hombre)

Salario: $ 3.000.000

Semanas cotizadas RAIS: 650

Capital RAIS: $ 50.000.000

Aporte mensual: $ 480.000

Rendimiento esperado: 6.5% anual

Salario promedio RPM: $ 2.800.000

Expectativa vida: 85 años

RAIS:
1. Edad jubilación: 40 + 25 = 65 años → 25 años para ahorrar
2. Meses: 25 × 12 = 300
3. Capital final: 50M × (1.065)^25 + 480k × [((1.065)^25 - 1) / 0.065]
- 50M × 4.83 ≈ $ 241.500.000
- 480k × 105 ≈ $ 50.400.000
- Total: ~$ 291.900.000
4. Factor anualidad (65 a 85): (12 × 20) × 1.03 ≈ 247
5. Pensión RAIS: 291.900.000 / 247 ≈ $ 1.181.781 mensual

RPM:
1. Edad jubilación: 62 años (hombre) → 22 años para ahorrar
2. Semanas faltantes: 1.300 - 650 = 650 semanas
3. Pensión: 2.800.000 × (1.300 / 1.300) × 0.65 = $ 1.820.000 mensual
4. Ajustada inflación 3.5% × 22 años: 1.820.000 / 1.85 ≈ $ 983.784 (en $ hoy)

Comparación:

RAIS: $ 1.181.781 (sin ajuste inflación explícito, pero capital variable)

RPM: $ 983.784 en pesos actuales, pero garantizado

Diferencia: +$ 197.997 RAIS (con riesgo de rendimiento)

Traslado: SÍ viable (40 años = dentro 35-47 hombres, pero faltan 650 semanas)

Limitaciones y Consideraciones

La reforma pensional Colombia 2025 (Ley 2381/2024) introduce un pilar contributivo que obliga a los trabajadores a cotizar primero a Colpensiones hasta cierto umbral. Revisá esa calculadora si querés proyectar tu pensión bajo el nuevo esquema de 4 pilares. Para trabajadores independientes que quieren reforzar su futuro pensional, la calculadora de aportes al Fondo de Solidaridad Pensional en Colombia muestra el aporte adicional obligatorio según el nivel salarial.

1. Cálculo anualidad simplificado: Colpensiones y AFP usan tablas de mortalidad oficiales (DANE 2024); esta calculadora aplica aproximación conservadora.
2. Rendimiento RAIS: 6.5% es promedio histórico; real varía por fondo, tipo de cartera, ciclos mercado. Volatilidad no se modela.
3. Inflación no garantizada: RPM reajusta UPC (histórico 2-4%); si inflación diverge, poder adquisitivo cambia.
4. Costo traslado: No incluye comisión traslado (5-10% capital), gastos administrativos, impuestos ganancias RAIS.
5. Cambios normativos: Edad jubilación RPM puede incrementarse; ventanas traslado sujetas a reforma.
6. Aportes fijos: Asume aporte mensual RAIS constante; sin variaciones por desempleo, reducciones salariales.
7. Salario promedio RPM: Requiere últimos 120 meses; si < 10 años, fórmula se ajusta (no aplicada aquí).
8. Capital mínimo RAIS: UPC 2026 ~$ 1.393.044; capital requerido varía anualmente.
9. Beneficiarios/sobrevivencia: No incluye pensión viudez, orfandad, ni heredabilidad capital RAIS vs prestación RPM.
10. Actualización UPC: Cálculos usan UPC estimado 2026; valor real DIAN puede diferir.

Preguntas frecuentes

¿Cuál es la diferencia principal entre RAIS y RPM?

RAIS (fondos privados): tu pensión depende de capital acumulado + rendimientos. Variable, sin límite edad jubilación legal, pero exige capital mínimo (~$1.4M 2026). RPM (Colpensiones): pensión fija basada en promedio salarial + semanas (requiere 1.300). Garantía estatal, edad jubilación legal (H:62, M:57), pero menor flexibilidad. RAIS ofrece rendimientos potenciales; RPM, seguridad garantizada.

¿Puedo trasladarme de RAIS a RPM? ¿Hay límite de edad?

Sí, pero solo en ventana de traslado: hombres 35-47 años, mujeres 32-42 años. Si ya pasaste esa ventana, quedas en RAIS permanentemente. Además, debes tener 1.300 semanas cotizadas en total (RAIS + RPM) para acceder RPM. Esta calculadora te dice si cumples ambas condiciones.

¿Qué pasa si no tengo 1.300 semanas para RPM?

Debes seguir en RAIS o completar semanas. Cada semana adicional toma ~1 año cotizando tiempo completo. Si faltan 650 semanas, necesitas ~12.5 años más. Mientras tanto, capital RAIS sigue creciendo con rendimientos, lo que puede ser más conveniente que esperar a completar semanas.

¿Cómo se calcula la pensión en RAIS?

Pensión RAIS = Capital acumulado a jubilación / Factor de anualidad. El capital crece con tus aportes mensuales + rendimientos compuestos. El factor de anualidad depende de tu edad de jubilación y expectativa de vida (típico: 20-30 años de retiro). Si capital es alto y jubilación es tardía, pensión RAIS es mayor.

¿Cómo se calcula la pensión en RPM (Colpensiones)?

Pensión RPM = Salario promedio últimos 10 años × (Semanas cotizadas / 1.300) × Factor prestacional (~0.65). Máximo: 80% del salario promedio. Se reajusta automáticamente cada año por UPC (indexación). Ejemplo: promedio $2.8M, 1.300 semanas → pensión ~$1.82M, garantizada.

¿Qué rendimiento debo esperar en RAIS?

Histórico 2015-2025: fondos conservadores RAIS rendían 5-7% anual en promedio. 2026: estimación 6.5% es razonable, pero depende tipo de fondo, ciclo mercado y comisiones AFP. Rendimientos NO son garantizados; volatilidad es riesgo. Esta calculadora permite ajustar según tu perfil de riesgo.

¿Qué es el factor de anualidad en RAIS?

Factor que divide tu capital para obtener pensión mensual. Refleja cuántos meses podrías vivir en retiro (expectativa de vida - edad jubilación) × 12. Ejemplo: si jubilación 62 años, expectativa 85 años → ~23 años × 12 = 276 meses aprox. Capital $150M / 276 ≈ $543k/mes. Factor considera también tasas de descuento (interés retiros).

¿Qué es la ventana de traslado y cuándo vence?

Ventana = período legal para cambiar de régimen. Hombres: 35-47 años (tienes 12 años para decidir). Mujeres: 32-42 años (10 años). Tras vencer, quedas en régimen actual permanentemente. Ejemplo: si eres hombre 48 años, ya NO PUEDES trasladarte. Esta calculadora te avisa si estás en ventana activa.

¿Cómo afecta la inflación mi pensión RAIS vs RPM?

RAIS: no tiene reajuste automático (depende rendimientos reales). Si inflación es 3.5% anual, tu pensión pierde poder adquisitivo. RPM: se reajusta automáticamente cada año por UPC, siguiendo inflación oficial. Ejemplo: pensión RPM $1.82M hoy será ~$2.5M en 10 años si inflación es 3.5% anual. Esta calculadora muestra RPM ajustada en pesos hoy para comparar.

¿Qué pasa con mi dinero RAIS si muero antes de jubilarse?

RAIS: capital acumulado es heredable. Tus beneficiarios reciben lo que quedó. RPM: NO es heredable; Colpensiones paga pensión viudez/orfandad a dependientes (reducida). RAIS ofrece más seguridad patrimonial; RPM, cobertura familiar automática. Valida tus necesidades de protección dependientes.